21 Ноября 2014 / Новости

РВК и РАВИ: «Объем венчурных инвестиций составил только 42% от уровня прошлого года» 

Светлана Алексеева Автор / Светлана Алексеева
Светлана Алексеева – автор Firrma.
РВК и РАВИ: «Объем венчурных инвестиций составил только 42% от уровня прошлого года»
Российская ассоциация венчурного инвестирования (РАВИ) при поддержке Российской Венчурной Компании представила ежегодный отчет «Обзор рынка прямых и венчурных инвестиций» по итогам первых трех кварталов 2014 года. Во время исследования анализировались показатели деятельности более чем 300 фондов с объемом совокупного капитала около $30 млрд. Обзор предоставляет информацию о ситуации на рынке таким параметрам, как источник и размер средств, осуществленные инвестиции по отраслям, стадиям и регионам, реализованные выходы.

Ниже представлены основные результаты исследования:

1. Объем венчурных инвестиций на конец третьего квартала 2014 года составил только 42% от уровня прошлого года, а совокупный объем инвестиций в российские компании-реципиенты — 21% от аналогичного показателя 2013 года.

2. Объем мобилизованного капитала составил 42% от уровня прошлого года.

3. Общее число выходов фондов из компаний составило 31 в то время как в 2013 году — 24. Общий известный объем выходов составил $2,4 млрд (48% от уровня прошлого года). Основной вклад в число выходов (почти 66%) «обеспечили» венчурные фонды, более половины которых — фонды с участием государственного капитала. По данным исследования, для выходов компании чаще всего продают свою долю финансовому инвестору — 67% выходов осуществлялось именно этим способом. При этом около 50% выходов пришлось на компании в секторе ИКТ (66% в 2013 году).

4. Относительный прирост накопленной капитализации фондов снизился с 2012 года — с 28% до 5%.

5. Совокупный объем капитала, привлеченного привлеченного в действующие на российском рынке фонды, снизился и составил $1,3 млрд (менее половины от аналогичного показателя прошлого года).

4. За девять месяцев 2014 года создано всего 22 фонда, что составляет треть от уровня соответствующего показателя прошлого года.

5. Число осуществленных инвестиций на рынке составило около 75% от уровня 2013 года.

6. Сектор ИКТ остается приоритетным направлением, куда предпочитают вкладываться инвесторы (как по числу сделок, так и по объему инвестиций). При этом, объем инвестиций в отрасль снизился и и составил 17 % от уровня прошлого года, а количество сделок составило 94% от уровня прошлого года.

7. Подавляющее число фондов венчурных инвестиций (87% от общего числа) и наибольший совокупный объем венчурных фондов (82% от общего объема) сосредоточен в Центральном ФО. С значительным отрывом уступают лидеру Северо-Западный и Приволжский федеральные округа.

8. Активность зарубежных фондов на российском рынке была на достаточно высоком уровне — 87% от значений 2013 года. Однако объемы сделок составили 30% от уровня прошлого года. Российские фонды проявили большую активность за рубежом: объемы сделок достигли 79% от уровня 2013 года, число инвестиций составило 87% от достигнутых значений 2013 году.

По мнению экспертов, снижение объема проинвестированных средств по сравнению с аналогичным периодом прошлого года связано со сложившейся политической и экономической ситуацией. Инвесторы снизили горизонт планирования и заняли выжидательную позицию. Также инвесторы стали предъявлять более жесткие требования к проектам, что говорит о переходе рынка к стадии зрелости.

Об ОАО «РВК»

ОАО «РВК» — государственный фонд фондов, институт развития Российской Федерации, один из ключевых инструментов государства в деле построения национальной инновационной системы. Уставный капитал ОАО «РВК» составляет более 30 млрд рублей. 100% капитала РВК принадлежит Российской Федерации в лице Федерального агентства по управлению государственным имуществом Российской Федерации (Росимущество). Общее количество фондов, сформированных ОАО «РВК», достигло 15, их суммарный размер — 25,8 млрд рублей. Доля ОАО «РВК» –15,9 млрд руб. Число проинвестированных фондами РВК инновационных компаний достигло 161. Совокупный объем проинвестированных средств – 14,6 млрд рублей.


О РАВИ

Российская ассоциация венчурного инвестирования (РАВИ) — организация, объединяющая прямых и венчурных инвестиций. Деятельность РАВИ направлена на содействие становлению и развитию рынка прямых и венчурных инвестиций в России, активизации инновационной деятельности и повышению конкурентоспособности реального сектора экономики России.